El ímpetu latino por tener casa

PRESENTADO POR MIXTO LISTO

¡Buenas tardes!

El boletín de esta semana comparte dos aspectos de un mismo mercado inmobiliario, el estadounidense. Primero, vemos cómo los compradores de vivienda latinos han superado obstáculos para tener una vivienda. Tasas y precios altos no han impedido su sueño de tener una casa propia.

Continuamos, con las ciudades de Latinoamérica donde se debe desembolsar más por el pago del alquiler de un apartamento. De las 17 urbes estudiadas, en 16 el salario mínimo local es insuficiente para sufragar la renta.

Continuamos en Norteamérica. Los hogares canadienses atraviesan una etapa de aumento en las tasas de morosidad hipotecaria. Solo en 2023 esta situación creció más de 50%.

Por último, regresamos a EE. UU. Un reciente estudio evidenció un interesante cambio en los segmentos de propietarios ultrarricos. Si bien en 2017 eran los Baby Boomers quienes lideraban el “exclusivo club”, a partir de 2022 es la generación X.

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Contenido en este boletín:

•EE. UU.: tasas y precios altos no mermaron el ímpetu de latinos por tener vivienda

•Las urbes más caras para rentar una vivienda media en Latinoamérica

•Canadá: morosidad hipotecaria subió más del 50% en 2023

•Generación X ya domina el club de «propietarios millonarios» en EE. UU.

María José Aresti
•EE. UU.: tasas y precios altos no mermaron el ímpetu de latinos por tener vivienda
738 Palabras | 3 minutos de lectura

El número de propietarios de vivienda en EE. UU. aumentó significativamente en la última década: 10,5M más (siendo los latinos una parte importante). Con todo, el panorama residencial está bajo la sombra de tasas y precios elevados.

Es noticia. Aunado a lo antes mencionado, el stock de viviendas es algo con lo que los compradores deberán lidiar, sobre todo de marzo a junio. Pese a todo, la empresa Fannie Mae prevé un aumento en las transacciones de venta en comparación a 2023.

• Por tercer mes consecutivo, en enero del presente año, los precios de las viviendas disminuyeron debido a los altos costos de endeudamiento, según el último índice de precios de viviendas S&P CoreLogic Case-Shiller.

• Expertos aseguran que pese al incremento del 7% en las tasas hipotecarias, estas deberían disminuir.

• “Definitivamente, esperamos un mejor mercado inmobiliario en 2024, cuando las tasas de interés comiencen a estabilizarse alrededor del 6% o incluso menos”, comenta Kuba Jewgieniew, director ejecutivo de Realty ONE Group.

Datos. La previsión del inventario de viviendas para 2024 se mantiene cerca de los mínimos históricos (especialmente la oferta de nivel básico) y con precios altos. La demanda sigue siendo mayor a la oferta.

• “No espero ver un aumento significativo en la oferta de viviendas existentes en venta hasta que las tasas hipotecarias vuelvan bajen del 5%; probablemente no pase en 2024”, dice a Forbes Rick Sharga, fundador y director ejecutivo de CJ Patrick Company.

• El inventario tiene señales de ceder a medida que compradores y vendedores impacientes aceptan la realidad de que las tasas oscilan entre el 6% y el 7%.

• Actualmente, existe un aumento de 5,9%. Había 1,07M de viviendas sin vender a finales de febrero. No obstante, con el ritmo actual las predicciones detallan que solo quedan 2,9 meses de inventario.

En el radar. Un informe de la Asociación Nacional de Agentes Inmobiliarios de EE. UU. (NAR, en inglés) revela que la tasa de propiedad de vivienda entre los hispanos alcanzó un récord en 2022, en comparación con los últimos 10 años.

• La tasa de la comunidad latina que compró un lugar para vivir aumentó un 51,2% frente al 45% de 2012. Todo a pesar de los aumentos en las tasas de interés.

• “En cuanto a las personas originarias de Latinoamérica, el crecimiento fue de 3,2M hogares”, detallan.

Visto y no visto. Sin embargo, los compradores de vivienda latinos enfrentan obstáculos para obtener el dinero para comprar una vivienda. “La tasa de denegación de solicitud de hipotecas en hispanos es de 22%”, según datos de Home Mortgage Disclosure Act.

• Entre los créditos otorgados en 2022, el 21% (correspondiente a latinos) tenían tasas superiores al 6%.

• También detalló que las tasas para la comunidad afroamericana y latinos se ubicaron en aproximadamente 4,9%, en comparación con el 4,8% para los blancos y el 4,6% para los asiáticos.

• Nueva York registra un 37% de propietarios latinos y asiáticos que gasta más del 30% de sus ingresos en la vivienda, lo que indica un desafío considerable.

Entre líneas. El 15 de marzo la NAR llegó a un acuerdo de US$418M, tras un veredicto que favorecía a los vendedores de viviendas en una demanda colectiva —continúa sujeto a aprobación del tribunal—. Esto tendría cambios en el modelo-compra vigente.

• El acuerdo promueve nuevas reglas: prohibición de ofertas de compensación para corredores en servicios de listados múltiples (MLS), base de datos privados para que corredores comprar información sobre residencias, ya no tendrán que pagar comisiones a corredores compradores, entre otros.

• Esto afectará en los costos asociados con la compra y venta de una casa. Siendo lo principal el cambió en la disociación de la comisión del vendedor y del comprador en la MLS.

• “En el corto plazo, esto perjudicará absolutamente a los compradores, especialmente a los compradores de la FHA y el VA”, explica la agente de bienes raíces Rita Gibbs a Forbes.

Más datos. En febrero la venta de viviendas incrementó un 9,5% respecto al mes anterior, según la NAR. En una comparación interanual, las ventas cayeron un 3,3%; esto se atribuye a un aumento en el inventario.

• Mientras que, los precios de las viviendas existentes continúan aumentando a niveles sin precedentes, alcanzando los US$384,500. Sería el octavo mes consecutivo de aumentos anuales de precios.

• Las ventas de casas unifamiliares de nueva construcción disminuyeron un 0,3% nominal en comparación con enero.

• El precio medio de una vivienda nueva en febrero fue de US$400.500, un 7,6% menos que hace un año.

María José Aresti
•Canadá: morosidad hipotecaria subió más del 50% en 2023
360 Palabras | 1 minuto de lectura

Los hogares en Canadá están atravesando una etapa de aumento en las tasas de morosidad hipotecaria y de los créditos al consumo, según Equifax, agencia de calificación crediticia. Esto ha devengado que los créditos hipotecarios impagados a cierre del año pasado tuvieran una subida de más del 50%, aunque mantiene una tasa en el 0,14% del total.

Es noticia. La morosidad hipotecaria en Canadá aumentó un 52,3% interanual en el cuarto trimestre de 2023. Alcanzó al 0,14% del total de préstamos para viviendas del país norteamericano.

• La morosidad hipotecaria es mayor antes de la pandemia en Columbia Británica (BC) y Ontario, con crecimientos al cierre del año pasado en 62,2% y 135%, respectivamente.

• Rebecca Oakes, vicepresidente de análisis avanzado de Equifax Canadá, determina que “los niveles de pago atrasados en BC y Ontario se ven impulsados por aquellos propietarios menores de 36 años”.

• Las tasas de morosidad tanto en saldo como en sus cuentas son más altas que en 2019, agrega Oakes, al analizar un aumento en los préstamos hipotecarios jóvenes y pagos faltantes en otros productos crediticios.

Por qué importa. El Bando de Canadá dejó sin cambios los tipos de interés en marzo en el 5% por quinta vez consecutivo ante una constante “inflación subyacente” que atraviesa la economía del país. Se sitúa entre el 3-3,5%.

• Bajo este contexto, se mantiene al alza la cuota de los préstamos hipotecarios que deban ser renovados.

• Equifax establece que nuevas cuotas hipotecarias mensuales aumentaron en 457 dólares canadienses en el cuarto trimestre.

• Sin embargo, en las provincias de BC y Ontario superó los 680 dólares canadienses.

Entre líneas. “Con la perspectiva de renovar hipotecas a tasas más altas que las actuales, los consumidores fijaron tipos de interés históricamente bajo en 2020”, indica Oakes. Al hablar sobre las próximas renovaciones de hipotecas.

• Esto será fundamental para muchos propietarios, sobre todo aquellos con préstamos más altos que se puedan enfrentar a riesgos para mantener sus pagos.

• Equifax destaca que aunque se ha notado un aumento de la morosidad en los créditos hipotecarios, Canadá sigue con una tasa mínima dentro del enorme mercado de préstamos en una de las economías más florecientes a nivel global.

Braulio Palacios
•Generación X ya domina el club de «propietarios millonarios» en EE. UU.
908 Palabras | 5 minutos de lectura

Ganar US$1M suena como un sueño imposible, pero cada vez más familias estadounidenses lo logran. Un análisis de Point2 mostró que los propietarios millonarios aumentaron 446% entre 2017 y 2022. Lo sorprendente es que el “prestigioso” club ya no lo dominan Baby Boomers, sino la generación X.

En perspectiva. El número de hogares que ganan al menos U$1M se cuadruplicó. Pasó de unos 30,000 hogares bastante modestos (2017) a más de 136,000 (2022).

• Después de sumar más de 100,000, el número total de hogares que ganaban un salario de siete cifras llegó a 136.697. La mayoría de las personas que viven en estos hogares ultrarricos son de la generación X.

• Los Baby Boomers estaban a la cabeza en 2017, pero perdieron terreno. Actualmente, casi cuatro de cada 10 propietarios millonarios son generación X, seguidos por los “Boomers” (3 de cada 10) y los Millennials (2 de cada 10).

• El perfil del propietario millonario “típico” de EE. UU. es un director ejecutivo o médico de 50 años que vive en San Francisco o Nueva York. Posee una casa de US$1,8M, 10 habitaciones y cinco dormitorios y tiene tres autos.

En el radar. Con 322,356 personas viviendo en 136,697 hogares millonarios, parece que los ultrarricos son uno de los grupos de ingresos de más rápido crecimiento. Y no es solo se cuadruplicó el número de hogares, sus residentes también aumentaron más de cuatro veces.

• Pero, no todos los que viven en un hogar millonario ocupado por sus propietarios son propietarios millonarios. Dicho esto, las ventajas financieras y sociales de formar parte de un hogar en el percentil 99 son innegables.

• Al analizar los cambios netos y porcentuales en todos los niveles de ingresos, parece que no es solo los propietarios millonarios de nicho aumenta. Debido al aumento de los ingresos, el número de hogares en otros grupos de ingresos altos también aumenta. El segmento de familias que ganan menos de US$75,000 disminuye.

• En términos de números netos, muchos hogares propietarios todavía ganan menos de US$50,000. Sin embargo, al observar las tendencias, se hace evidente que, entre 2017 y 2022, muchos actualizaron sus salarios.

Visto y no visto. Los hogares de propietarios ricos, es decir, los hogares que ganan US$150,000 o más, crecieron en 9M entre 2017 y 2022, un aumento del 72%. Pero, ¿quiénes son las personas que viven en estos hogares? ¿Quiénes son los miembros más nuevos y afortunados del club de los millonarios?

• El millonario estadounidense “promedio” es un miembro de la generación X. Tiene 50 años y es dueño de una casa de 10 habitaciones estimada en US$1,8M.

• Además, cuenta con tres autos y lo más probable es que sea un director ejecutivo o un médico. Aunque los Baby Boomers solían presumir de tener la mayor parte de los propietarios ultrarricos, las generaciones más jóvenes los están alcanzando e incluso superando.

• La generación X lidera actualmente el club exclusivo con una cuota del 37,4%, mientras que los millonarios Millennials representan el 19.7%.

Sí, pero. El elefante en la habitación, sin embargo, está representado por la generación más joven.

• Los datos muestran que los propietarios millonarios de la generación Z representan el 10% de todos los propietarios con altos ingresos en los EE. UU. Ojalá eso pudiera ser real.

• En cambio, lo más probable es que su alta proporción se deba casi en su totalidad a las personas de 15 a 24 años que todavía viven con sus padres propietarios (millonarios).

• Desafortunadamente, vivir en un hogar de propietario millonario no hace que un propietario millonario gane, pero tiene algunas ventajas importantes.

En el radar. El personaje de Beth Dutton en el programa de televisión “Yellowstone” dijo que Montana contaba con la gente más rica de los EE. UU.

• Sin embargo, fuera del mundo ficticio de Yellowstone, los datos reales apuntan en una dirección menos sorprendente. Hablamos de: Nueva York; San Francisco; Los Ángeles; Boston, y Washington, D.C. Tienen las cifras más altas y también las concentraciones más altas de hogares millonarios.

• Por ejemplo, solo en el área metropolitana de Nueva York, no menos de 26,561 hogares tienen un ingreso de al menos US$1M. Por supuesto, lo más probable es que su salario sea solo una de las muchas fuentes de ingresos para estos hogares con ingresos ultraaltos.

• Entonces, ¿cuáles son los trabajos a los que van todos los días los Millennials, la generación X y los Baby Boomers que viven en estos hogares ricos? Como es de esperar, muchos de ellos son directores ejecutivos, jueces, abogados y médicos. También hay muchos desarrolladores de software, ingenieros y gerentes, así como atletas, científicos de datos, estadísticos, agentes de ventas de seguros e inspectores.

Balance. En resumen, las casas más grandes que su dinero puede comprar. Al ser millonarios, no viven en condominios, casas unifamiliares o áticos. Están en el universo de las mansiones (más de 10 habitaciones). Otros deambulan por mega mansiones.

• El millonario promedio pondría su casa en alrededor de US$ 1,8M, pero este valor difiere mucho según la ciudad. Los ultras ricos que creen que sus casas valen menos de US$1M.

• Más dinero no suele significar más ahorro. Más bien, solo significa casas más grandes con hipotecas y gastos de mantenimiento más grandes. Son estilos de vida más exagerados, que absorben gran parte del presupuesto familiar.

• Sin embargo, a pesar de los “riesgos”, la mayoría de nosotros probablemente elegiríamos tener problemas con los ricos. O, como dice el refrán, “llorar en un Ferrari puede sentirse mejor que llorar en un Toyota”.